Les actions étaient principalement en baisse en Asie jeudi, alors que les investisseurs surveillaient de nouveaux signes d’inflation et que les prix du pétrole brut planaient au-dessus de 120 $ US le baril, ajoutant aux pressions sur les prix.

Les indices de référence ont baissé dans toute la région, sauf à Tokyo, où l’affaiblissement du yen a fait grimper les émissions de certains exportateurs japonais. Nintendo a bondi de 1,4 % dans les échanges du matin, tandis que les actions de Toyota Motor Corp. ont gagné 0,7 %.

Le yen japonais a poursuivi sa glissade vers de nouveaux plus bas depuis 20 ans par rapport au dollar américain, une tendance que le Fonds monétaire international et d’autres analystes prévoient de poursuivre pendant un certain temps en raison de taux d’intérêt plus élevés aux États-Unis et en Europe, par rapport au Japon, où les taux d’intérêt à terme restent proches de zéro.

Le dollar était à 134,22 yens japonais tôt jeudi, contre 134,20 mercredi soir. L’euro a coûté 1,0714 $, passant de 1,0718 $.

Le Conseil des gouverneurs de la Banque centrale européenne tiendra une réunion de politique monétaire plus tard dans la journée. Les commentaires de Christine Lagarde, directrice de la Banque centrale européenne, font que les marchés anticipent une hausse des taux d’intérêt en juillet, avec peut-être d’autres à suivre.

« Néanmoins, la reprise économique reste fragile et soumise à des risques de baisse liés aux risques géopolitiques, à l’érosion des revenus réels, aux contraintes de la chaîne d’approvisionnement et au soutien budgétaire limité », a déclaré Venkateswaran Lavanya du département du Trésor Asie et Océanie de la Mizuho Bank à Singapour.

« À cette fin, ECB ne voudra pas jeter le bébé avec l’eau du bain ; calibrer le resserrement monétaire à un rythme plus soutenu, même s’il est lent », a-t-elle déclaré dans un commentaire.

L’indice de référence japonais Nikkei 225 a peu changé, progressant de 0,1 % à 28 278,45. Le S&P/ASX 200 australien a glissé de 1,1 % à 7 045,00. Le Kospi sud-coréen a chuté de 0,6% à 2 610,66. Le Hang Seng de Hong Kong a perdu 0,4% à 21 926,78, tandis que le Shanghai Composite a perdu 0,2% à 3 257,20.

L’impact de l’inflation s’est aggravé depuis l’invasion de l’Ukraine par la Russie, qui a exercé une pression accrue sur les prix de l’énergie et des denrées alimentaires. Les prix du pétrole brut américain ont augmenté de 2,3 % mercredi et sont en hausse de 63 % pour l’année, tandis que les prix du blé ont augmenté de 39 % en 2022. Les chaînes d’approvisionnement se sont également resserrées à la suite d’une série de fermetures pour les villes chinoises combattant les cas de COVID-19.

Tôt jeudi, le brut américain de référence a augmenté de 35 cents à 122,46 $ le baril. Il a gagné 2,70 $ mercredi.

Le Brent, la norme internationale de tarification du pétrole, a gagné 51 cents à 124,09 dollars le baril.

« Ce que les investisseurs doivent réaliser, c’est qu’il faudra beaucoup de temps avant que les chiffres de l’inflation ne paraissent bons », a déclaré Brian Levitt, stratège des marchés mondiaux chez Invesco. « Ce sur quoi ils doivent se concentrer, c’est si cela s’améliore ou s’aggrave par rapport aux attentes. »

« Tant que les prix des matières premières resteront élevés, il sera plus difficile de voir l’inflation globale baisser », a déclaré Levitt.

La pression inflationniste accrue due au conflit en Ukraine et aux blocages en Chine a incité l’Organisation de coopération et de développement économiques à revoir à la baisse ses prévisions de croissance économique, à la suite de plusieurs autres groupes internationaux, dont la Banque mondiale.

La secrétaire au Trésor, Janet Yellen, témoignant devant la commission sénatoriale des finances mardi, a déclaré qu’elle s’attend à ce que l’inflation reste élevée et qu’elle soit une priorité absolue. On s’attend généralement à ce que la Fed relève son principal taux d’intérêt à court terme d’un demi-point de pourcentage lors de sa réunion de la semaine prochaine. Ce serait la deuxième augmentation consécutive du double du montant habituel, et les investisseurs s’attendent à une troisième en juillet.

Les actions ont largement chuté à Wall Street, effaçant la plupart de leurs gains de la semaine, les investisseurs étant découragés de voir davantage de preuves de l’impact de l’inflation sur les entreprises et de nouvelles perspectives sombres sur l’économie mondiale.

L’indice S&P 500 a chuté de 1,1 % à 4 115,77. Le Dow Jones Industrial Average a perdu 0,8% à 32 910,90 et le Nasdaq a glissé de 0,7% à 12 086,27.

Les actions des petites entreprises ont chuté plus que le reste du marché. Le Russell 2000 a baissé de 1,5 % à 1 891,01.

Les rendements obligataires ont augmenté. Le rendement du Trésor à 10 ans, que les banques utilisent pour fixer les taux des prêts hypothécaires et autres prêts, est passé à 3,02 % contre 2,97 % mardi soir.

Les grandes inquiétudes à Wall Street restent la hausse de l’inflation et la question de savoir si la décision de la Réserve fédérale d’augmenter agressivement les taux d’intérêt contribuera à atténuer l’impact ou éventuellement à pousser l’économie dans une récession.

L’inflation continue de peser sur les entreprises. La société de produits d’entretien des pelouses Scotts Miracle-Gro a chuté de 8,9 % après avoir réduit ses prévisions de bénéfices pour l’année parce que les détaillants ne réapprovisionnent pas les commandes comme prévu.

Les détaillants ont averti que l’inflation pesait sur les ventes.

L’objectif de la Fed est de ralentir suffisamment la croissance économique pour amortir l’impact de l’inflation. La demande de biens a dépassé l’offre et la capacité de production pendant la majeure partie de la reprise post-pandémique. Mais les investisseurs craignent que la Fed n’aille trop loin trop vite dans la hausse des taux, poussant l’économie américaine dans une récession.

Wall Street surveille de près les données économiques à la recherche de signaux qui pourraient inciter la Fed à éventuellement assouplir l’ampleur de ses hausses de taux. La prochaine grande mise à jour sur l’inflation arrive vendredi, lorsque le gouvernement américain publie sa dernière lecture sur l’indice des prix à la consommation.

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AP Business Writer Damian J. Troise a contribué.